Akad néhány elképesztően drága biztosítás

Nyugdíjpénz: közeledik az igazság pillanata

A végén jöhet a meglepetés

2020. február 24. Ezen a héten kell a jegybank számára benyújtaniuk az önkéntes nyugdíjpénztáraknak a teljes költségmutató (TKM) számított értékét. Tavasztól már összehasonlíthatók lesznek az élet- és nyugdíjbiztosítók, illetve a pénztárak költségei. Kiderül, hogy hány százaléknál kell többet hozniuk a befektetéseknek ahhoz, hogy hasznot ne csak a pénzügyi intézmény tehessen zsebre.

Az önkéntes nyugdíjpénztárak díjterhelési mutatói alapján az Azénpénzem.hu korábban összeszedte, mely kasszák a legdrágábbak és melyek a legolcsóbbak. Rövidesen azonban egy olyan új költségmutatót is megismerhetünk, ami komplex lesz, és nem a múltat, hanem jövőt mutatja meg. A Magyar Nemzeti Bank (MNB) elvárása szerint február 28-ig kell az önkéntes nyugdíjpénztáraknak benyújtaniuk az aktuális költségparaméterek alapján kiszámított pénztári TKM értékeket.

Az önkéntes nyugdíjpénztári TKM egy feltételezett pénztártag hosszú távú megtakarításait modellezi, s az ő befizetéseiből és megtakarításaiból levont költségeket fejezi ki egyetlen értékben. Kiszámításakor figyelembe veszik a pénztár által felszámított valamennyi költséget.

Módszertan a pénztári TKM számításához
Megnevezés	Szabály	Megjegyzés
Tagdíj	Havi 25 ezer Ft	Nincs megkülönböztetés az egyéni vagy a munkáltatói befizetés között
Tagság ideje	A számított felhalmozási időszak 10, 20, 30 év	Életkortól függően
Megtakarítás	A tag végig ugyanabban a megtakarításban tartja pénzét	A TKM-et portfóliónként számítják
Nyugdíj	A modellben a korhatár elérése után egyösszegű kifizetés szerepel	A módszer a hivatalos nyugdíjkorhatárral számol (ez most az 1957-ben vagy azután születetteknek 65 év)
Költségek	A közvetett befektetésekre felmerülőket is figyelembe kell venni	A belépési díj, a kifizetés költsége is számít
Forrás: Azénpénzem.hu gyűjtés a jegybanki ajánlásból

Az ajánlás szerint a TKM-et a pénztárak számítják ki, mivel a költségekre vonatkozó naprakész adatok náluk találhatók. A kalkulált TKM értékeket a pénztárak beküldik az MNB-nek, és – ha van honlapjuk – internetes felületükön is közzéteszik. A jegybank saját honlapján – amelyen már jelenleg is összehasonlíthatók az élet- és nyugdíjbiztosítási TKM-ek – 2020 tavaszától teszi közzé a nyugdíjpénztári TKM értékeket is.

Mindenkinek figyelnie kellene a számokra

Az előzetes hatástanulmány és a biztosítói tényadatok szerint jelenleg a nyugdíjbiztosítások 0,89-5,69 százalékos, az önkéntes nyugdíjpénztárak pedig 0,53-2,5 százalékos TKM-mel működnek. Ebből látszik, hogy akadnak pénztárak, amelyek bizony drágábbak a nyugdíjbiztosításoknál (a korábban a kasszák által hangoztatottal ellentétben).

Az önkéntes pénztárak között vannak olyan zárt, munkahelyi jellegű pénztárak, amelyek nem kívánnak a szektoron belüli piaci versenyben részt venni. Az MNB azonban – az arányosság elvének alkalmazása mellett – javasolja e zárt, illetve az 1000 főnél kisebb taglétszámú nyugdíjpénztárak esetében is a pénztári TKM számítását és közzétételét, a nyugdíjpénztári piac átláthatóságának elősegítése érdekében.

A nyugdíjbiztosítások között viszont jelenleg 10 éves időtávra találtunk 5,69 százalékos költségmutatójút is. Ez kirívóan drága, de tucatnyi termék TKM-e lehet 5 százalék feletti. Húszéves megtakarítási időszakra is előfordul majdnem 5 százalékos költség. Itt is elmondható, hogy tíznél több termék van, ami csak akkor hoz a befektetőnek pénz, ha elért hozama meghaladja vagy megközelíti a 4 százalékot. Aki ügyel pénzére, annak mindenképpen célszerű figyelnie ezekre a számokra.