Furcsa változások a lakáshitelezésben

Már élesedhet a kamatbomba

Fotó: Azénpénzem

2015. december 3. Kivezette hosszan fixált lakáshitelét az OTP, az Erste pedig az 5 éves kamatperiódusú jelzáloghitelek kamatát emelte már másodszor. A felszínen egyelőre minden rendben levőnek tűnik, az alapkamat és a pénzpiaci kamatok is tartósan fantasztikus mélységben vannak. Aggodalomra azért már most is lehet ok.

A hihetetlenül kedvező jelenlegi kamatkörnyezet határozottan „elandalíthatja” az adósokat. Pedig – ahogy korábban már megírtuk – a most nagyon kedvezőnek tűnő forintosított hitelek bármikor úgy megdrágulhatnak, mint amikor a svájci frank árfolyama 155 forintról 200-220 forintra szállt el. A törlesztők 30-50 százalékkal emelkedhetnek, az átárazás pedig azonnali lesz. A kamatokat ugyanis évente négyszer(!) változtathatják a bankok a pénzpiaci kamatok mozgásának megfelelően. Most a BUBOR történelmi mélyponton áll, egy húszéves futamidejű kölcsönnél a kamatemelés kockázata jelentős. (Számításainkat itt találja.)

Ilyen körülmények között meglehetősen meghökkentőnek találtuk, hogy az OTP legfrissebb kondíciós listájában már nem szerepel a leghosszabb, tíz évre fixált kamatozású lakáshitel. A legnagyobb magyar banknál az Azénpénzem.hu kérdésére elmondták: a FIX10 a forintosított hitelekhez igényelhető konstrukció volt. A banknál pedig azt tapasztalták, hogy a kamat öt évre fixálása iránt nagyobb az igény, így inkább azt kínálják. Azt viszont változatlan feltételekkel. (A lakáshitelek alapvető feltételeit itt nézheti meg, aki pedig választani akar hitelt magának, annak a Bankráció.hu kalkulátorát ajánljuk.)

Nem úgy, mint az Erste. Ez a bank rövid idő alatt más másodszor emelte meg az öt évre fixált kamatozású lakáshitele árát. (Az első körülbelül egy hónappal ezelőtt volt.) Decemberben azonban – szintén viszonylag csekély mértékben –, de minden kategóriában egységesen újra nőtt a kamat. A változások között érdemes megemlíteni, hogy a K&H a lakáshitelekhez kapcsolódóan új szolgáltatást vezetett be decemberben. Az ügyfelek a december 1-jétől befogadott kérelmek esetében kérhetik az sms-értesítést. Ennek díja 30 forint, aminek felszámításáról a K&H akciósan eltekint.

Mintha az MNB is aggódni kezdett volna

Nem csak az OTP vezetett ki egyébként lakáshiteles konstrukciót ebben a hónapban. Az FHB az egy éves kamatperiódusú Otthonteremtő kamattámogatott hitelek értékesítését felfüggesztette fel. A hitelintézetnél megtudtuk: a kamattámogatott konstrukciók iránt érdeklődők nagy többsége a lehető leghosszabb időre szeretné rögzíteni a jelenlegi alacsony kamatszintet. Itt tehát a leghosszabb (történetesen ez is öt éves) kamatperiódusú Otthonteremtő lakáshiteleket keresik. Mivel az éves kamatperiódusú termék iránt visszaesett a kereslet – magyarázták az FHB-nál – jelenleg nem rentábilis azt a kínálatban tartani.

Elgondolkodtató lehet, hogy miközben úgy látszik, hogy az adósok többsége cseppet sem aggódik, a Magyar Nemzeti Bank (MNB) egyre többször beszél a kamatkockázatról. A kis- és középvállalati (kkv) hitelezést segítik ilyen szempontból is. A hitelezés bankrendszeri szinten jellemzően rövid, illetve gyorsan átárazódó betétekből történik, így fix kamatozású vállalati hitelek nyújtásával a bankok kamatkockázatot vállalnak. Ennek a kockázatnak a kezelésére szolgálnak a kamatcsere ügyletek, amelyek segítségével a változó kamatozású források fix kamatozású forrásra „cserélhetőek el”. Az ügyletben az MNB fix kamatot kap a bankoktól, és cserébe változó kamatot fizet. Így egy esetleges hozamemelkedés esetén a bankok ügyfélbetéteire fizetett magasabb kamatot ellensúlyozza a kamatcsere ügyletben kapott magasabb kamat, a bankok eredménye kevésbé lesz érzékeny a hozamingadozásokra. Ezt az eszközt a bankok akkor vehetik igénybe, ha legalább negyedével növelik kkv-hitelezésüket.

A lakossági hitelezéssel kapcsolatban a jegybank legutóbbi Stabilitási jelentésében annyit jegyez meg, hogy a lakáshitelek iránti kereslet élénkülését támogatja a kedvező kamatkörnyezet, amely „egyben hosszú távon kamatkockázat felépülését is indukálhatja”. (Csak érdekességként jegyezzük meg, hogy az MNB a nyugdíjpénztáraknál növekvő kamatkockázatot lát, elsősorban amiatt, mert a pénztárak a csökkenő hozamkörnyezetre állampapírjaik futamidejének hosszabbításával – az átlagos futamidő 3,24 évről 4,38 évre nőtt – reagáltak.)

A lakáshitelek feltételeit itt nézheti meg

Ha ezt hasznosnak találta, lájkolja és kövesse az azénpénzem facebook oldalát, és látogassa meg máskor is közvetlenül honlapunkat!

Szerző: Az Én Pénzem
Címkék: kamat, kamatkockázat, lakáshitel, bankok, kamatperiódus, MNB