Az MNB szerint csökkenteni kell a jutalékot

Kiderül végre, mennyibe kerül a garantált nyugdíj

Az ügynök a jutalékban érdekelt.
Fotó: Azénpénzem

2015. március 31. Az MNB szerint tovább kellene vágni a biztosítóknak a nyugdíjbiztosítások ügyfélszerzési költségein. A mostani alacsony pénzpiaci hozamok és az MNB ajánlással limitált költségszint mellett nehezen termelhetők ki a magas jutalékok. A vegyes biztosítások viszont átláthatóbbak lesznek, ugyanis jön a garantált nyugdíjbiztosításoknál is a teljes költségmutató.

Elkészült a hagyományos (garantált) nyugdíjbiztosításokra is a teljes költségmutató, amit július 1-jével önszabályozás keretében be is vezethetnek a biztosítók – mondta Pandurics Anett, a MABISZ (Magyar Biztosítók Szövetsége) elnöke portálunknak. Hozzátette: a jelenleg kapható garantált nyugdíjbiztosítások új mutató alapján számított költsége mind az MNB ajánlás alatt van. Az MNB egyeztetést folytat a MABISZ-szal ennek a költségmutatónak a bevezetéséről, illetve jövőre az MNB rendeletben is tervezi a továbbfejlesztését – mondta portálunk Nagy Koppány, az MNB Biztosítás, pénztár, pénzügyi vállalkozások és közvetítők felügyeleti igazgatóságának igazgatója. Ezzel a költségek szintjén is összehasonlíthatóvá válnának a garantált nyugdíjbiztosítások, hiszen eddig a teljes költségmutató (TKM) csak a unit linked élet- és nyugdíjbiztosításokra volt elérhető. Pedig a tavaly megkötött 69 ezer (már adójóváírás lehetőségével értékesített) nyugdíjbiztosítás 27 százaléka ilyen garantált nyugdíjbiztosítás volt. (Korábban itt kiszámoltuk, mennyi nyugdíja lehet garantált nyugdíjbiztosításból.)

Tavaly az év második felében – köszönhetően az MNB ajánlásának – már minden unit linked nyugdíjbiztosítás költségszintje a megadott sávban mozgott - mondta Nagy Koppány a Portfolio múlt heti Biztosítás 2015. konferenciáján. Az ajánláshoz igazodva a biztosítók 27 nyugdíjbiztosítás árát csökkentették, tizenhármat pedig kivezettek a piacról. Ugyanakkor a biztosítók a költségeket úgy vitték lejjebb, hogy magukon és a befektetés költségein spóroltak, miközben az értékesítés költsége még mindig magas – hangsúlyozta az MNB igazgatója. Itt kellene a biztosítóknak tovább csökkenteni – tette hozzá.

Ami félrevezető a TKM-ben

Jelenleg a TKM lehetővé teszi, hogy a biztosítók trükközzenek a számokkal. Sok unit linked biztosítás (így a legtöbb nyugdíjbiztosítás is) úgynevezett bónuszokkal jutalmazza a szerződést hosszú távon (10, 15, 20 éven át) megtartó ügyfeleket. Ők bónuszként – az egyébként már befizetett és a költségekkel jócskán „megvámolt” (itt jön be a kezdeti továbbra is igen magas jutalék ára!) – valamekkora visszatérítést kapnak. Csakhogy a bónuszt olyan szigorú feltételekhez kötik a biztosítók, amelyek teljesítése – figyelembe véve, hogy a szerződések döntő része soha nem jut el a lejáratig, mert előbb kiveszik a megtakarítók a pénzt – csak nagyon kevés szerződőnek sikerül. A történet vége tehát az, hogy a döntő többség nem kap bónuszt, viszont a TKM-ben szerepelnek annak kedvező hatásai.

Feltehetően az ilyen trükköknek is vége szakad majd, ugyanis 2016-tól az MNB már rendeletben szabályozza (most ezt a biztosítók önszabályozás keretén belül teszik) a számítási módot. Ez ugyanis az Európai Unióban egységes lesz. „Ennek keretében lehetséges fejlesztési irány lehet, hogy külön számítják majd a kockázati díjat is” – mondta portálunknak Nagy Koppány. Jelenleg ugyanis a TKM a kockázati biztosítás árát is tartalmazza. Így most nem tudja megállapítani egy laikus szerződő, hogy a biztosítás azért drága, mert sok költséget számít fel a biztosító (például a jutalék még mindig az éves díj 120 százaléka), vagy azért, mert valós élet- vagy nyugdíjbiztosításként működik a termék. Azaz ténylegesen plusz szolgáltatást fizet például rokkantságra (nemcsak a megtakarítást), vagy nem csak baleseti, hanem egyéb más halál esetén is fizet.

Hol tegyek félre nyugdíjra?

Jelenleg azért, hogy alacsonynak tűnjön a TKM, valójában a legtöbb nyugdíjbiztosításban olyan minimális kockázati elem van (például csak baleseti halálra fizet), hogy ezek nem is igazi biztosítások. A nemzetközi számviteli szabályok szerint ezek a unit linked biztosítások befektetési termékek és nem biztosítások – mondta a konferencia egyik kerekasztal beszélgetésén Horváth Gyula, az Aegon Biztosító pénzügyi vezérigazgató-helyettese. Szerinte ez a biztosítóknak vitákat fog majd okoznia az auditálás során.

Ezt egyébként portálunk is így gondolta eddig. Hiszen szabad szemmel alig látható kockázatot vállal a biztosító, ennek ára pedig inkább csak ezrelékes mértékkel dobhatja meg a TKM-számítást (a legtöbb biztosításnál). Így tehát érdemes megtakarítási termékként összehasonítani az önkéntes nyugdíjpénztárakat, a nyugdíj-előtakarékossági számlákat és a nyugdíjbiztosítást. A nyugdíjbiztosítások már nagyjából beilleszthetőek a többi nyugdíj-megtakarítás költségszintjébe, például mindhárom kategóriában láthatunk éves 1-2 százalék alatti költséggel rendelkező terméket, de vannak, amelyek az MNB által megszabott limiteken belül magasabb költségekkel számolnak.

Jelenleg azonban hátrányban vannak a piacon az önkéntes nyugdíjpénztárak a nyugdíjbiztosításokkal szemben. Ugyanis olyan szigorúan szabályozták a jutalék szintjét, hogy az ügynököknek nem éri meg önkéntes nyugdíjpénztári szerződést kötni az ügyfelekkel. Míg egy havi 20 ezer forintos befizetés (körülbelül ekkora egy átlagos szerződés esetén a tavalyi adatok szerint) esetén a biztosítótól 190-280 ezer forint jutalékot is kaphat az ügynök, addig egy önkéntes nyugdíjpénztárnál ez legfeljebb 5-10 ezer forint körül alakul. Ezek után nem kell zseninek lenni ahhoz, hogy kitaláljuk, vajon melyik megtakarítást kínálja majd az ügynök a megtakarítónak.

Éppen ezért már régóta hallgathatjuk, hogy majd változtatnak ezeken a szabályokon. Nagy Koppány most portálunk erre irányuló kérdésére megerősítette, hogy időszerű lehet ennek a végiggondolása. Nem véletlenül mondta az igazgató a konferencián, hogy van még mit csökkenteni a biztosítóknak az értékesítési költségeken.

Ha ezt hasznosnak találta, lájkolja és kövesse az azénpénzem facebook oldalát!

Nyugdíjcélú megtakarítások számokban

	NYESZ	önkéntes nyugdíjpénztár	nyugdíjbiztosítás
tagok	150 ezer fő	1,1 millió fő	69 ezer db
egy főre jutó átlagos vagyon	3,5 millió Ft	1 millió Ft	220 ezer Ft/ szerződés
TKM	0,7- 3,2 %	1,7- 2,3%	0,96 - 4,25%